Рэнтабельнасць ўласнага капіталу як параметр сістэмы эфектыўнага кіравання банкам

Кіраванне капіталам з'яўляецца важнай і неабходнай складнікам сістэмы кіравання банкам або прадпрыемствам у цэлым, якая забяспечвае стабільнасць іх працы ў сучасных рынкавых умовах. Мадэль кіравання капіталам ўяўляе сабою сукупнасць элементаў, якія ўключаюць прынцыпы і метады кіравання, накіраваныя на фарміраванне аптымальнай велічыні і структуры капіталу, эфектыўнае яго выкарыстанне, і дзе галоўным крытэрыем з'яўляецца рэнтабельнасць ўласнага капіталу.

Да прынцыпам, на якіх грунтуецца любая такая мадэль, варта аднесці:

- узровень уключанасці ў агульную сістэму кіравання;

- сістэмны характар прыняцця рашэнняў;

- гнуткасць, адаптыўнасць і дынамізм кіравання;

- множнасць кіраўнічых мадэляў;

- накіраванасць на важнейшыя задачы развіцця ўстановы або прадпрыемства;

- прававая абарона;

- аптымізацыя кіравання, пры якой рэнтабельнасць ўласнага капіталу становіцца асноўным крытэрыем яе эфектыўнасці.

На цяперашнім этапе развіцця эканомікі асноўнай мэтай кіравання капіталам з'яўляецца рэнтабельнасць ўласнага капіталу банка і забеспячэнне фінансавай устойлівасці і бяспекі ў доўгатэрміновым перыядзе з улікам максімізацыі яго рынкавай кошту.

Дасягненне гэтага мяркуе:

- выснова банка на рэжым функцыянавання, калі чыстая рэнтабельнасць ўласнага капіталу і структура, дасягнуты аптымальных параметраў;

- размеркаванне сфармаванага капіталу па відах выкарыстання;

- стварэнне асяроддзя для выхаду на аптымальную рэнтабельнасць ўласнага капіталу, дасягненне максімальнай даходнасці пры маючым адбыцца узроўні рызыкі;

- зніжэнне пагроз фінансавых рызык пры запланаваным узроўні яго даходнасці;

- забеспячэння фінансавага раўнавагі банка;

- неабходны ўзровень кантролю з боку заснавальнікаў;

- забеспячэнне гнуткасці кіравання;

- прывядзенне паказчыкаў абаротнага капіталу ў адпаведнасць з тым, якая сфарміравана рэнтабельнасць ўласнага капіталу;

- своечасовае рэінвеставання капіталу прадпрыемства.

Сістэма кіравання ўключае ў сябе наступныя падсістэмы:

- кіраванне уласным капіталам, сфармаваным як з унутраных, так і з знешніх крыніц;

- кіраванне запазычаным капіталам, прыцягнутым з выкарыстаннем такіх унутраных крыніц як ўнёскі удзельнікаў, выпуск акцый і інш .;

- арганізацыя працы з пазыковых капіталам (банкаўскі, таварны крэдыты, эмісія аблігацый і інш.);

- аптымізацыя структуры.

Кіраванне капіталам банка грунтуецца на стратэгіі і тактыцы кіравання. Стратэгію можна прадставіць у выглядзе асноўнага напрамкі дзейнасці банка для дасягнення пастаўленых мэтаў. Стратэгія кіравання капіталам не павінна супярэчыць агульнай стратэгіі развіцця самога банка, паколькі з'яўляецца яе складнікам. Вызначэнне стратэгіі кіравання капіталам неабходна ажыццяўляць з улікам асаблівасцяў яго фарміравання і выкарыстання, умоў навакольнага асяроддзя, а таксама мэтаў і кірункаў дзейнасці банка. Такім чынам, стратэгія кіравання капіталам павінна быць арыентавана на паляпшэнне асноўных паказчыкаў, характарызуе эфектыўнасць фарміравання і функцыянавання капіталу, садзейнічаць умацаванню фінансавай устойлівасці.

Тактыка кіравання прадугледжвае выкарыстанне канкрэтных метадаў і прыёмаў для дасягнення мэты ў канкрэтнай сітуацыі, у пэўны момант часу.

Кіраванне капіталам мяркуе выкарыстанне двух груп інструментаў:

1. Знешнія інструменты ўяўляюць сабою сукупнасць пэўных рычагоў на макраўзроўні, якія ўплываюць на працэсы фарміравання і выкарыстання капіталу на мікраўзроўні (дзяржаўнае рэгуляванне дзейнасці банкаў, рынку актываў, валютнае рэгуляванне; даступнасць крэдытных рэсурсаў).

2. Унутраныя прылады кіравання, якія накіраваны на павышэнне эфектыўнасці выкарыстання за кошт аптымізацыі ўнутраных фактараў развіцця банка, выяўлення утоеных магчымасцяў і рэзерваў (стратэгія фарміравання капіталу і мэтавая фінансавая палітыка, методыка выбару аптымальнага крыніцы фінансавання, сістэма ўнутраных нарматываў па асобных аспектах фарміравання капіталу і інш .).

Такім чынам, кіраванне капіталам прадугледжвае пошук і прыняцце рашэнняў, якія гарантуюць зададзеную эфектыўнасць яго выкарыстання, з дапамогай ўплыву на велічыню, рэнтабельнасць ўласнага капіталу, структуру і крыніцы фарміравання капіталу. Пры гэтым механізм кіравання капіталам прадугледжвае: вызначэнне мэтаў і задач кіравання, кантроль над іх выкананнем; распрацоўку стратэгіі і тактыкі кіравання капіталам; выкарыстанне сучасных метадаў і мадэляў у працэсе кіравання; своечасовы аналіз эфектыўнасці выкарыстання капіталу і аптымізацыю кіравання ім.